1 °C Budapest
Senior mature business woman holding paper bill using calculator, old lady managing account finance, calculating money budget tax, planning banking loan debt pension payment sit at home kitchen table.

Hogy kezeljük a befektetéseinket? Itt vannak az inflációzúzó trükkök!

2023. január 13. 18:38

Megjelent a decemberi inflációs adat, ezzel együtt kiderült, hogy 2022-ben az éves átlagos áremelkedés mértéke 14,5 százalék volt. Erre igen gyorsan reagált az Államadósság Kezelő Központ: megjelent két új inflációkövető befektetés, amelyek induló kamatát már a tavalyi év áremelkedéséhez igazították. A Bankmonitor.hu szakértői megvizsgálták, milyen előnyöket jelentenek az új papírok a meglévő, hamarosan lejáró sorozatokhoz képest, illetve megérheti-e esetleg lecserélni azokat.

Pénteken a 2022-es év utolsó inflációs adata is napvilágot látott. Tavaly decemberben az éves áremelkedés mértéke 24,5 százalék volt. A teljes 2022-es évre érvényes átlagos infláció pedig 14,5 százalék. Szinte ezzel egy időben bejelentették, hogy új inflációkövető lakossági állampapírokat indít útjára az Államadósság Kezelő Központ Zrt. - írja a Bankmonitor.

Az új befektetések január 19-től érhetők el, továbbra is két sorozat közül tudunk választani:

A 2027/K sorozat a rövidebb futamidejű, a konstrukció 2023. január 20-án indul és 2027. február 24-én jár le. A kamat mértéke ugyanúgy az inflációhoz van kötve, a kamatfelár pedig 0,75 százalék. A papír lejárata valamelyest eltér a korábban forgalmazottól, ugyanakkor a kamatprémium értéke változatlanul 0,75 százalék. Ez azt jelenti, hogy a papír induló éves kamata 15,25 százalék lesz. 

A 2030/I sorozat egy hosszabb futamidejű befektetés, az állampapír 2023. január 20-án indul és 2030. február 20-én jár le. A lejárat majd egy évvel kitolódik a korábbi 2029. márciusi végdátumhoz képest. Ugyanakkor az infláció feletti kamatprémium változatlanul 1,50 százalék marad. Így a papír induló éves kamata 16 százalék lesz.

Jobban járhatunk a PMÁP új sorozataival

Az alapvető feltételek nem változtak, hiszen a kamat alapja továbbra is az infláció marad, az erre ráépülő kamatprémium pedig változatlan szinten marad. Az induló kamatszint ugyanakkor módosult. Eddig mind a rövidebb, mind a hosszabb futamidejű konstrukció esetén 11,75 százalék volt az induló éves kamatszint.

Ezt a kamatot fizette a két befektetés az első kamatfordulóig: ez a rövidebb futamidejű befektetés esetén idén januárban, míg a későbbi lejáratú konstrukciónál 2023 márciusában van/volt. Az új sorozatok esetében azonban már az induló kamatot is a tavalyi infláció alapján határozzák meg, vagyis az új befektetésekkel a kezdeti hónapokban magasabb kamat érhető el. Nézzük meg mekkora nyereséget lehet elérni a hosszabb futamidejű 2030/I PMÁP-val.

LAKÁST, HÁZAT VENNÉL, DE NINCS ELÉG PÉNZED? VAN OLCSÓ MEGOLDÁS!

A Pénzcentrum lakáshitel-kalkulátora szerint ma 15 millió forintot, 20 éves futamidőre, már 8,54 százalékos THM-el, és havi 129 100 forintos törlesztővel fel lehet venni az UniCredit Banknál. De nem sokkal marad el ettől a többi hazai nagybank ajánlata sem: a CIB Banknál 9,12% a THM; a Raiffeisen Banknál 9,37%; az MKB Banknál 9,39%,  a Takarékbanknál pedig 9,53%; míg az UniCredit Banknál 9,7%-os THM-mel kalkulálhatunk. Érdemes még megnézni az OTP Bank, a Takarékbank, és természetesen a többi magyar hitelintézet konstrukcióját is, és egyedi kalkulációt végezni, saját preferenciáink alapján különböző hitelösszegekre és futamidőkre. Ehhez keresd fel a Pénzcentrum kalkulátorát. (x)

A kamatfizetések előreláthatóan az alábbi módon alakulnak:

  • A 2023. január 20. és 2024. február 20. közötti időszakra az éves kamat 16,00 százalék, ami időarányosan 17,36 százalékos kamatfizetésnek felel meg. (Ez a 2022-es infláción alapuló tényadat.)
  • A 2024. február 20. és 2025. február 20. közötti időszakra az éves kamat 18,80 százalék. (Ez a jegybank által 2023-ra várt inflációs sáv középértéke alapján lett meghatározva.)
  • A 2025. február 20. és 2026. február 20. közötti időszakra az éves kamat 4,90 százalék. (Ez a jegybank által 2024-re várt inflációs sáv középértéke alapján lett meghatározva.)
  • A 2026. február 20. és 2027. február 20. közötti időszakra az éves kamat 4,50 százalék. (Ez a jegybank által 2025-re várt inflációs sáv középértéke alapján lett meghatározva.)
  • A 2027. február 20. és 2028. február 20. közötti időszakra az éves kamat 4,50 százalék. (2026-ra a jegybanknak még nincs inflációs előrejelzése, ezért a számításnál a 3 százalékos célértékből indultunk ki.)
  • A 2028. február 20. és 2029. február 20. közötti időszakra az éves kamat 4,50 százalék. (2027-re a jegybanknak még nincs inflációs előrejelzése, ezért a számításnál a 3 százalékos célértékből indultunk ki.)
  • A 2029. február 20. és 2030. február 20. közötti időszakra az éves kamat 4,50 százalék. (2028-ra a jegybanknak még nincs inflációs előrejelzése, ezért a számításnál a 3 százalékos célértékből indultunk ki.)

10 millió forint befektetése esetén a durván 7 éves futamidő alatt 7,4 millió forint nyereség érhető el. A befektetés összértéke ugyanis 17 441 233 forint lenne. (A számolás során a Bankmonitor szakértői abból indultak ki, hogy a kifizetett kamatot ugyanolyan feltételekkel újra be tudjuk fektetni.)

Megéri átváltani meglévő prémium állampapírunk az újra?

A kamat kétségtelenül nagyobb lenne, de ne feledkezzünk meg arról, hogy a meglévő megtakarításunk eladásakor számolnunk kell valamekkora költséggel is. Amennyiben a Magyar Államkincstárnál vásárolnánk meg a befektetésünk, akkor - a jelenleg ismert gyakorlat alapján - 99 százalékos árfolyamon váltanák vissza a befektetésünk. Vagyis a pár hónapra járó magasabb kamatért cserébe le kellene mondanunk a befektetett tőkénk 1 százalékáról.

Ha az új befektetést végig megtartanánk, akkor a hosszabb futamidőnek köszönhetően jobban járnánk a váltással, viszont ugyanazon lejárati időre kiszámolva már jobban megérné a jelenlegi befektetésben maradni. Vagyis a két hónapra kapott 4,25 százalék extra kamata nem kompenzálja a visszaváltások költségeit. (A váltással január és március között kaphatnánk meg a két konstrukció kamata közötti különbséget.)

Az inflációkövető állampapír 2024-es és 2025-ös kamatfizetési kilátásai még mindig kiemelkedően magasak. (Előbbi éves szinten 16 százalék, utóbbi pedig várhatóan 18,8 százalék.) Ehhez képest a szabad felhasználású jelzáloghitelek kamata még mindig jóval kedvezőbb: 10 éves kamatperiódusú konstrukciót találni 9,54 százalékos éves kamat mellett is.

Címlapkép: Getty Images
NEKED AJÁNLJUK
PC BLOGGER & PODCASTER
Holdblog  |  2023. január 28. 06:32
Az Európai Unió turisztikai ipara kezd visszatérni a koronavírus-járvány előtti csúcsidőszak szintje...
MEDIA1  |  2023. január 27. 22:19
Február 1-jén éjjel pár óráig kiesésekre lehet számítani a szolgáltatónál karbantartás miatt.
Bankmonitor  |  2023. január 27. 08:07
Az elmúlt évek egyik slágerbefektetése volt a deviza – ezen belül is az euró – vásárlása...
KonyhaKontrolling  |  2023. január 27. 07:55
Kezdő befektetői körökben az egyik sztár stratégia az osztalékportfólió, online csoportokban már-már...
Óriási dobásra készül 2023-ban a magyar Kickstarter: ez lehet a válság ellenszere?

Hivatalosan is elindította befektetési kampányát a Brancs közösségi piactér, amely rekordérdeklődéssel zárta az előregisztrációs kampányát.

Újabb két közösségi kampány lett sikeres: mutatjuk, hogy melyik (x)

Év végén két újabb izgalmas kampány ért el kiemelkedő sikereket a Brancs piacterén.

Jövőre ezeket az ötleteket lesz érdemes figyelni!

Most viszont bemutatunk 3 olyan projektet, amikről valószínűleg sokat fogunk még hallani 2023-ban!

Zubreczki Dávid: teljesen abszurd, hogy erről végleg lemondtak a budapestiek

A könyv szerzőjét, Zubreczki Dávidot kérdeztük a balatoni fejlesztésekről, a városnézésről, építészetről és hogy mitől lenne élhetőbb Budapest. Interjú.

Erről ne maradj le!
NAPTÁR
Tovább
2023. január 28. szombat
Károly, Karola
4. hét
Ajánlatunk
KONFERENCIA
Tovább
Digital Transformation 2023
Innovatív technologiák a hatékonyságnövelésért!
Sustainable Tech 2023
Innováció ma, zöld gazdaság holnap!
Biztosítás 2023
A tavasz meghatározó pénzügyi konferenciája március 8-án!
EZT OLVASTAD MÁR?